Stoneweg, el grup d'inversió immobiliària, ha formalitzat un acord vinculant amb Cromwell Property Group ("Cromwell") per adquirir la plataforma europea de gestió de fons de Cromwell i les coinversions associades, la qual cosa suposa un total de 3.900 milions d'euros en actius immobiliaris sota gestió, per una contraprestació total de 280 milions d'euros, subjecte a ajustaments de tancament i aprovacions reglamentàries.
Segons els termes de la transacció, Stoneweg adquireix el següent de Cromwell: el 100 % dels seus interessos en Cromwell Europe Limited; la seva participació del 27,8 % en CEREIT, un fideïcomís d'inversió immobiliària que cotitza a Singapur amb una cartera de 2200 milions d'EUR; el 100 % dels seus interessos en el gestor de CEREIT amb seu a Singapur; i el 50 % dels seus interessos en el Cromwell Urban Italy Logistics Fund. En total, a través d'una combinació de fons i mandats core, core+ i value-add, la plataforma europea de Cromwell comprèn més de 160 actius i 1600 inquilins, amb 14 oficines locals repartides per 12 països europeus.
Aquesta transformadora operació es basarà en les fortaleses i la sòlida trajectòria de Stoneweg i Cromwell Europe per crear un negoci de béns immobiliaris líder a Europa, amb relacions de capital i ofertes de productes diverses i substancials.
Dirigida pels cofundadors de Stoneweg, Jaume Sabater (CEO) i Joaquin Castellvi (Cap d'Adquisicions) i el fundador d'Icona, Max-Hervé George (accionista estratègic de Stoneweg), la plataforma combinada continuarà operant amb el nom de Stoneweg. El grup ampliat gestionarà aproximadament 8000 milions d'EUR en actius, oferint la seva experiència en inversió i desenvolupament de renda variable i renda fixa als sectors residencial, d'indústria lleugera, logística, hotels, oficines i cultural i de lleure a 15 països europeus.
En l'actualitat, Stoneweg té aproximadament 4.000 milions d'euros d'actius sota gestió i ocupa més de 140 professionals repartits per set oficines en Europa i els Estats Units. Des de la seva creació el 2015, ha executat més de 375 operacions que representen aproximadament 6200 milions d'euros. En els últims anys ha diversificat encara més la seva oferta per a clients amb el llançament de Stoneweg Hospitality el 2021 i la seva plataforma Places & Experiences el 2023.
El fundador i director executiu de Stoneweg, Jaume Sabater, va dir que "aquesta històrica transacció suposa la creació immediata d'una plataforma d'escala de gestió d'actius immobiliaris paneuropea i perpetua el nostre sòlid historial d'operacions reeixides per oferir valor als nostres inversors. Aquesta suposa la unió reeixida de dos negocis altament complementaris amb una convicció compartida en els atractius impulsors estructurals, demogràfics i tecnològics que sustenten determinades classes d'actius immobiliaris a Europa".
"Aprofitant la profunda experiència operativa en inversió i desenvolupament immobiliari d'ambdues empreses", va afegir, "la transacció suposa la presència de Stoneweg en totes les principals geografies d'Europa, el que ens permet accelerar les nostres ambicions de participació de mercat i continuar guiant-nos per les nostres conviccions quant a què és un punt convincent del cicle. En anunciar una nova era per a Stoneweg, estem enormement encantats amb el potencial del grup ampliat i esperem integrar l'equip europeu de Cromwell a l'organització de Stoneweg existent, creant així una veritable finestreta única per a inversors institucionals i de renda variable privada."
"L'addició del gestor REIT europeu de Cromwell, que cotitza a Singapur, i la nostra coinversió amplien la nostra presència a Àsia i el nostre abast a aquells inversors que busquen exposició a actius immobiliaris sostenibles i d'alta qualitat a tot Europa. No veiem l'hora d'assumir el nostre nou paper com a patrocinadors de Cromwell European REIT i de treballar en estreta col·laboració amb el consell d'administració, el gestor, els accionistes i els bancs clau per garantir la continuïtat de les operacions i aspirar al creixement junts," va assenyalar.
Max-Hervé George, fundador i director executiu d'Icona Capital, va manifestar que "Icona es va unir a Stoneweg com a accionista i inversor estratègic el 2022, amb el clar objectiu de convertir el negoci en un actor immobiliari líder a nivell mundial. En aquest context, Icona és molt feliç d'haver participat en aquesta important operació, que proporciona la plataforma perquè Stoneweg i Icona aconsegueixin el seu objectiu, enfortint tant la seva quota de mercat com la seva associació."
Jonathan Callaghan, director executiu de Cromwell Property Group, va assegurar estar "convençut que Stoneweg és un soci ideal amb molt poca superposició en termes d'enfocament geogràfic i de classes d'actius, i aprofito aquesta oportunitat per agrair tot el personal que ha participat en aquesta operació, especialment a aquells que es van unir a Stoneweg com a part de la mateixa".
Actualment, l'operació continua subjecta a condicions de tancament i ajustaments habituals, inclosa l'aprovació de l'Autoritat Monetària de Singapur i la Commission de Surveillance du Secteur Financier a Luxemburg, així com consentiments o exempcions de canvi de control de deute. S'espera que l'acabament tingui lloc en els propers mesos. El banc suís i accionista de Stoneweg, CBH Compagnie Bancaire Helvétique SA, va actuar com a assessor financer del comprador en l'operació