La incertesa provocada per la pandèmia de la Covid-19 ha provocat una caiguda abrupta del consum i, en conseqüència, també un augment de l'estalvi de les famílies sense precedents. Segons dades de l'Institut Nacional d'Estadística (INE), la taxa d'estalvi de les llars espanyoles es va disparar fins al 31,1% de la seva renda disponible en el segon trimestre de 2020, el màxim de la sèrie històrica.

Una xifra superior al de la resta de països de la Unió Europea que, tanmateix, no està tenint un reflex en una rendibilitat més gran. La major part d'aquests diners s'estan destinant per a imprevistos, ja que bona part dels saldos es mantenen ara en liquiditat. De fet, segons dades del Banc d'Espanya, el saldo de dipòsits a la vista va augmentar gairebé un 10% a tancament d'octubre de 2020, mentre que el capital en dipòsits a termini fix es va reduir en un 16% en el mateix període de temps.

La rendibilitat de les famílies, molt per sota de la resta d'Europa

Malgrat que els espanyols estalvien més que alguns dels seus veïns europeus, no són els que obtenen més rendibilitat. De fet, com indiquen les dades obtingudes de l'estudi realitzat per Raisin, els espanyols renuncien a una rendibilitat anual de 160 euros per càpita, en bona part a causa d'aquesta fugida cap a la liquiditat per afrontar imprevistos i, en general, per la incertesa laboral provocada per la crisi sanitària.

Els espanyols som els ciutadans que més diners tirem per la finestra de tot Europa, amb el 32% dels nostres estalvis en comptes sense gairebé rendibilitat. Una circumstància en la qual els ciutadans francesos, holandesos i italians ens porten avantatge, ja que només el 12,2%, el 16,5% i el 16,6% dels ciutadans, respectivament, tenen dipositats els seus diners en productes de baixa o nul·la rendibilitat.

Amb tot, Espanya no és el país amb l'interès anual per càpita perdut més elevat, almenys mesurat en termes absoluts. Els estalviadors dels Països Baixos, Alemanya i Irlanda superen l'estalviador mitjà espanyol, ja que els seus ciutadans perden, de mitjana, 237 €, 226,80 € i 192,50 €, respectivament.

Dipòsits en bancs europeus, una alternativa a la baixa rendibilitat dels espanyols

Existeix la creença generalitzada que, davant d'una situació com l'actual caracteritzada per baixos tipus d'interès, l'única alternativa per obtenir alguna cosa de rendibilitat és córrer un cert risc, un fet que no tots els estalviadors estan disposats a assumir. Tanmateix, l'obertura de la infraestructura bancària i la possibilitat d'obrir un compte a qualsevol país de la Unió Europea ha canviat aquesta percepció.

Els dipòsits a termini fix que ofereixen alguns bancs europeus, la contractació dels quals resulta ara molt senzilla a través de plataformes com Raisin, ha permès mantenir aquest estatus de producte d'estalvi favorit de les llars espanyoles, portant a les famílies a incrementar l'estalvi davant de la incertesa econòmica derivada de la pandèmia. Segons un estudi d'estalvi europeu realitzat per Raisin, els tipus d'interès més alts continuen estant fora d'Espanya, la qual cosa no deixa als consumidors espanyols cap altra opció que la banca transfronterera per obtenir un rendiment més gran dels seus estalvis.

Aquesta possibilitat permet als estalviadors dipositar els seus fons a més de 18 bancs col·laboradors de tot Europa, podent obtenir una rendibilitat superior a l'1% TAE en dipòsits amb un termini superior a l'any.