La compañía de juegos y azar Cirsa empezará a cotizar en la bolsa española el próximo 9 de julio con una valoración de unos 2.520 millones de euros, después de haber recibido este martes el visto bueno de la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV) en el folleto de la operación. El documento publicado por el supervisor bursátil detalla que mañana miércoles empezará el período de prospección de la demanda, que durará hasta el 7 de julio.
La compañía, controlada por Blackstone, ofrecerá 26,6 millones de acciones de nueva emisión, equivalentes a 400 millones en el precio de la oferta, más 3,55 millones de títulos existentes, que suponen 53 millones. Y se pueden añadir otros 4,53 millones de acciones adicionales, con un valor de 68 millones. La sociedad detalla en el folleto que tiene intención de utilizar los ingresos para reducir endeudamiento, en particular en el reembolso de bonos existentes de la sociedad por un importe estimado de 375 millones de euros.
Cirsa ganó el pasado año 12,6 millones, un 84% menos que el año anterior, debido en buena parte al aumento del coste financiero, pese a que su beneficio operativo avanzó hasta los 699 millones, frente a los 630 del 2023. En el primer trimestre de este año, obtuvo un beneficio de 18,7 millones, un 21,5% más que en el mismo período un año antes, con un impulso en los ingresos de explotación.
La multinacional opera en estos momentos en once países con una oferta diversificada de productos, que incluye casinos, máquinas recreativas, apuestas deportivas y apuestas online. La unidad de negocio de juego y apuestas online de Cirsa es el principal motor de crecimiento, con ingresos netos de explotación que representaron el 22,5% del total en el primer trimestre de 2025.
Los plazos de la operación
El folleto recoge que, una vez concluido el periodo de prospección de la demanda (bookbuilding period), que se espera que tenga lugar el 7 de julio de 2025, está previsto que la Sociedad y los Managers suscriban el contrato de aseguramiento y colocación relativo a la Oferta. Así, se prevé que el 9 de julio, junto al inicio a la negociación de las acciones, comience el periodo de estabilización y del ejercicio de las opciones de sobreasignación, que terminará el 8 de agosto.
En cualquier caso, la empresa ha señalado que las fechas son tentativas y están sujetas a cambios, que se publicarán como información privilegiada o comunicación de otra información relevante con la CNMV.