El Banco Sabadell ha cerrado la venta de su filial británica, TSB, al Banco Santander por 3.300 millones de euros, lo que le reporta una plusvalía que supera los 300 millones. A raíz de esta operación, el próximo 29 de mayo, el Sabadell repartirá a sus accionistas un dividendo extraordinario de 50 céntimos por acción.
Según indicaron las dos partes en una nota a la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV) remitida este viernes, la operación se cerró el jueves tras haberse obtenido las aprobaciones regulatorias necesarias. Por lo tanto, el Sabadell ha transmitido el 100% del capital social de TSB Banking Group plc (TSB) por un importe de 2.863 millones de libras esterlinas (3.300 millones de euros) a Santander UK plc. Estiman que esta operación dará lugar a una plusvalía “ligeramente superior” a 300 millones de euros para el Sabadell, una vez considerados todos los impactos.
En realidad, la operación le reportará al Sabadell un importe en efectivo de 2.863 millones de libras (unos 3.300 millones de euros), aunque el Santander solo tendrá que abonar los 2.650 millones de libras, unos 3.050 millones de euros, acordados como precio de compra, lo que implica 1,5 veces el valor en libros de TSB. A este importe, según lo pactado, se le añade el valor neto generado por TSB hasta el cierre de la operación, que ha alcanzado los 213 millones de libras, unos 242 millones de euros.
De este modo, la operación genera al Sabadell más de 400 puntos básicos de capital y esta plusvalía "ligeramente superior" a 300 millones de euros, lo que permitirá repartir entre sus accionistas el próximo 29 de mayo un dividendo extraordinario en efectivo de 50 céntimos de euro.
El consejero delegado del Banco Sabadell, César González-Bueno, ha destacado en un comunicado que se trata de "una gran operación, que es atractiva para todas las partes" y ha subrayado que se ha producido "en un momento oportuno, permitiendo abonar un dividendo extraordinario de 50 céntimos por acción y enfocar la estrategia del banco en España".
En su momento, el Sabadell optó por la venta de TSB para dificultar la opa hostil que les lanzó el BBVA. Finalmente, esta opa descarriló, aunque tuvo consecuencias tanto para el banco de José Oliu como para el de Carlos Torres.
La presidenta del Santander, Ana Botín, explicó hace unos meses que la compra de TSB era un paso más en la apuesta del grupo por el Reino Unido y "una oportunidad atractiva" desde un punto de vista financiero. Esta operación consolida el Santander como el tercer banco en el país por volumen de cuentas.
El Santander espera que la operación genere un retorno sobre el capital invertido superior al 20%, en parte porque calcula que las sinergias de costes serán de al menos 400 millones de libras o el 13 % de la base de costes de la entidad resultante. Para ello, Santander prevé que los costes de restructuración antes de impuestos en 2026 y 2027 asciendan a 520 millones de libras.