Nuevo hito para CaixaBank. La entidad bancaria catalana ha cerrado este martes su primera emisión de dólares, colocando 1.250 millones en bonos senior no preferentes con un plazo de vencimiento de seis años, registrando para la operación una demanda superior de 3.400 millones, tal y como ha informado la entidad bancaria en un comunicado.
El papel tiene la opción de ser amortizado de forma anticipada al quinto año, en formato de bono senior no preferente. La demanda ha permitido rebajar el precio en 25 puntos básicos, hasta situarse en un 2,50% por encima del bono estadounidense a cinco años. El total de la demanda ha superado los 3.400 millones de dólares y han acudido a ella hasta un total de 90 inversores institucionales.
CaixaBank quiere ser un “emisor habitual”
La entidad catalana ha indicado que espera convertirse en “emisor habitual” en el mercado estadounidense. El objetivo que persigue CaixaBank es diversificar su base inversora. “La diversificación permite llegar a mayor número de inversores y, por tanto, conseguir menores costes de financiación y una mayor capacidad de apelación del mercado”, indica la entidad en un comunicado.
Barclays, BNP Paribas, Bank of America, JP Morgan, Morgan Stanley, y la entidad bancaria catalana han sido los elegidos como bancos colocadores.
Con este nuevo bono, CaixaBank busca seguir refinanciando próximos vencimientos para mantener los requerimientos regulatorios en cuanto a stock de pasivos ‘bail-inables’, aunque ya se sitúan por encima del requerimiento de MREL previsto para el 1 de enero. El MREL tiene como objetivo que los accionistas y acreedores de las entidades, en este caso de CaixaBank, con algunas excepciones, sean los primeros en asumir las pérdidas en una entidad inviable y, en su caso, de procurar su recapitalización, tal y como explica el Banco de España.
A mediados de 2022, la entidad con sede en Valencia registró su primer programa para colocar deuda en dólares con un importe máximo de 5.000 millones de euros. El documento incluye la posibilidad de que la entidad realice emisiones de deuda senior preferente y no preferente, así como la subordinada Tier 2.
CaixaBank ha acudido a mercados con otras divisas
La entidad, no obstante, ha acudido ya a mercados con divisas distintas al euro. En mayo de 2021, la compañía liderada por Gonzalo Gortázar colocó un bono verde senior no preferente de 500 millones de libras esterlinas (565 millones de euros al cambio actual). Este tenía un vencimiento de cinco años y medio. En la misma línea, en marzo del pasado ejercicio, la compañía realizó una segunda emisión de deuda senior no preferente de 500 millones de libras.
Otra de las operaciones que la entidad española ha hecho en un mercado con otra divisa distinta al euro es la que acometió en Suiza. CaixaBank también colocó deuda en el mercado suizo, con una emisión de bonos senior no preferente de 200 millones de francos suizos (201 millones de euros) en junio de 2021. Al igual que lo hizo en el mercado japonés, con tres emisiones en yenes por más de 180 millones de euros equivalentes.