Tener dinero ahorrado en la cuenta bancaria da tranquilidad, pero dejarlo parado hace que pierda valor con el paso del tiempo. En España, de hecho, la inflación actual hace que los hogares pierdan unos 270 euros de poder adquisitivo al año por cada 10.000 euros que permanecen en el banco, asegura un estudio elaborado por Revolut. El motivo es sencillo: los precios suben y, si los ahorros no generan una rentabilidad suficiente, con el mismo dinero se pueden comprar cada vez menos cosas.

El informe, elaborado a partir de los datos públicos de depósitos e inflación y de una encuesta a 1.000 consumidores españoles, pone cifras a este efecto. Las familias españolas mantienen 943.500 millones de euros en depósitos a la vista, es decir, dinero ahorrado en sus cuentas bancarias sin invertir o depositar en productos que dan alguna rentabilidad.

Pero Revolut recuerda que los 10.000 euros de hoy no valdrán lo mismo dentro de un año, ni valen ahora lo mismo que el año pasado. El dinero que sigue apareciendo en la cuenta es el mismo, 10.000 euros, lo que cambia es lo que se puede comprar con ello. Según el estudio, con una inflación del 2,70%, esos ahorros pierden unos 270 euros de poder adquisitivo en un año si no generan ninguna rentabilidad.

Es el efecto silencioso de la inflación: el saldo de la cuenta puede ser exactamente el mismo, pero su valor real disminuye. Ni siquiera un depósito a un año garantiza ganar a la inflación. Y el problema no desaparece necesariamente por contratar un depósito, advierte el banco. El informe señala que el interés medio de los depósitos a un año se sitúa en el 2,15%, frente a una inflación del 2,70%.

Por lo tanto, los ahorros siguen perdiendo poder adquisitivo. Para 10.000 euros, Revolut calcula una pérdida real de unos 55 euros al año incluso manteniendo el dinero en un depósito a plazo. La clave, por tanto, no es simplemente ahorrar, sino conseguir que el dinero ahorrado genere una rentabilidad que, al menos, permita compensar la subida de los precios.

El 60% de ahorradores nunca ha cambiado de banco

El estudio también apunta a otro factor: la inercia. Casi el 60% de los españoles que tienen ahorros nunca ha cambiado de banco para conseguir una mayor rentabilidad. Entre los motivos aparecen la preferencia por mantener todo el dinero en una única entidad, la percepción de que las diferencias entre bancos son pequeñas o el desconocimiento de otras alternativas.

A esto se suma una falta de conocimientos financieros. El 37,7% de los encuestados calcula mal la rentabilidad de sus ahorros teniendo en cuenta la inflación o directamente no sabe cómo hacerlo. Y en este sentido, el banco toma como referencia la rentabilidad anualizada a diez años de un ETF que replica el MSCI Europe, situada en el 9,06% en el estudio, para calcular que una familia podría obtener unos 691 euros anuales por cada 10.000 euros si ese dinero estuviera invertido en un mercado diversificado en lugar de permanecer parado.

Eso no significa que una inversión vaya a proporcionar siempre esa rentabilidad. Las inversiones pueden subir y bajar y existe el riesgo de perder dinero. El fenómeno, no obstante, no es exclusivo de España. Revolut calcula que en Europa hay 6,3 billones de euros de efectivo inactivo, mientras que el conjunto de la riqueza privada que podría movilizarse alcanza los 33 billones.

En España, la cifra de depósitos a la vista asciende a 943.500 millones de euros. Según los cálculos de Revolut, movilizar ese ahorro hacia inversiones diversificadas podría inyectar hasta 65.200 millones de euros anuales en la economía española.