Audax ha formalitzat un contracte de finançament per import de 75 milions d'euros, amb venciment inicial a tres anys. L'operació, que ha estat assessorada per Alantra en l'àmbit financer i per Garrigues en el legal, complementa l'emissió de bons de 350 milions d'euros que la companyia va dur a terme fa pocs dies. La línia de crèdit ha estat subscrita per un sindicat de set entitats financeres, que actuaran com a coordinadores globals i prestadores originals, i s'emmarca en l'estratègia de la companyia per a optimitzar la seva estructura financera i la gestió de la liquiditat.
La finalitat d'aquest instrument és servir com a mecanisme de suport de tresoreria per a cobrir necessitats generals corporatives i de capital circulant. Audax ha manifestat la seva intenció no d'utilitzar aquesta línia com a font de finançament recurrent, sinó de mantenir-la com un respatller de liquiditat que li permeti destinar els fons en comptes corrents a l'amortització de deute financer a curt termini, principalment pagarés. La línia de crèdit, en aquest context, actuarà com un coixí de tresoreria per a donar flexibilitat financera a l'empresa, que podrà utilitzar-la per a fer front a les seves obligacions a curt termini sense haver de recórrer a fonts de finançament més costoses.
Un sindicat de set entitats financeres lidera l'operació
El sindicat de prestadors està integrat per ABN AMRO, BNP Paribas, Deutsche Bank, Goldman Sachs, HSBC, Banco Santander i Banca March. Totes aquestes entitats han participat com a coordinadores globals i prestadores originals. ABN AMRO exercirà les funcions d'agent del finançament, responsabilitzat de la coordinació i administració de la línia de crèdit. La participació d'aquestes set entitats en el sindicat reflecteix la confiança del sector financer en el model de negoci d'Audax i en la seva capacitat per a generar fluxos de caixa.
L'operació s'ha tancat en unes condicions de mercat que reflecteixen la situació financera de la companyia. Audax, amb presència en nou països, prossegueix en la seva estratègia d'optimització financera, que alterna l'emissió de bons al mercat amb la subscripció de línies de crèdit per a gestionar la tresoreria del grup. L'import de 75 milions se suma als recursos generats per l'emissió de bons, que va ascendir a 350 milions d'euros, per a consolidar la posició financera de l'empresa. El director general d'Audax, Òscar Santos, ha destacat que amb aquesta operació continuen executant la seva estratègia financera per a reforçar el creixement de la companyia des d'una posició financera més sòlida, tot i que la companyia no ha detallat les destinacions específiques dels fons.
Alantra ha actuat com a assessor financer de la companyia en aquesta operació, mentre que Garrigues ha assumit l'assessorament legal. Totes dues firmes han participat en l'estructuració de l'operació i en la interlocució amb les entitats financeres del sindicat. La participació d'aquestes dues firmes garanteix que la companyia ha rebut el suport necessari per a formalitzar la línia de crèdit en les millors condicions possibles. L'operació s'executa en un moment en què Audax manté la seva estratègia de creixement en els mercats energètics.
La línia de crèdit, segons ha explicat, no té caràcter permanent, sinó que es configura com un instrument de suport que s'utilitzarà en funció de les necessitats de tresoreria que puguin sorgir en el desenvolupament de l'activitat ordinària del grup. La línia de crèdit, que no s'utilitzarà com a font de finançament recurrent, és una eina més per a gestionar de manera eficient la tresoreria del grup, en un context de volatilitat dels mercats energètics.